Fondos de inversión

Carteras recomendadas, informes y fondos recomendados por categorías.

11/06/2009. Cambios en el asset allocation
11/06/2009: Desde el establecimiento inicial de las ponderaciones para cada categoría de activos, la Cartera menos agresiva de fondos ha registrado, en función de dichas ponderaciones, una rentabilidad del -14%, lo que es un resultado nada malo a tenor de lo acontecido en los mercados y ha logrado no incurrir en mayores pérdidas gracias a la diversificación. Ajustamos ligeramente las proporciones de RV Zona Euro con la de RV Nacional. Donde sí variamos significativamente ponderaciones es en lo que respecta a Fondos Monetarios y Fondo de RF propiamente dicha: Respecto a la anterior ponderación (35%MM y 15%RF) situamos las nuevas en el 10% para los fondos monetarios y del 40% para los fondos de RF, ya que dada la bajada de tipos de interés, los antiguos FIAMM no darán en los próximos meses apenas un 1%. Eso sí, el incremento de ponderación hacia la RF habrá de hacerse en nuestros fondos recomendados para dicha categoría como el Foncam (con poca sensibilidad a los tipos de interés) o bien hacia nuevos fondos que aconsejaremos dentro de dicho tipo de inversión.
29/07/2008: En una distribución de activos como la que se plantea para la cartera conservadora destacan sobre todo activos con poco riesgo como los Activos del Mercado Monetario donde hemos establecido un 35% (fondos de dinero) y un 15% en Fondos de Renta Fija, que en la actualidad deberían de limitarse a RF de Corto Plazo, pasando a ser RF de Largo Plazo una vez finalicen las subidas de tipos de interés. Una vez los tipos alcancen máximos deberíamos incluso reducir nuestro porcentaje en Mercados Monetarios para incrementar el de RF propiamente dicha. En todo caso el fondo recomendado dentro de la categoría de RF de Largo Plazo no se ve apenas perjudicado por subidas de tipos y puede suponer un adelanto ante cambios de orientación en la curva de tipos. La RV que hemos decidido invertir la cartera defensiva se distribuye del siguiente modo: 25% RV Euro, 15% RV Española y 10% RV Internacional (estos porcentajes en RV deberían ser menores cuanta mayor aversión al riesgo muestre el inversor).